上半年不良貸款率下降 銀行資産品質向好

　　原標題： 上半年不良貸款率普遍下降 銀行資産品質企穩向好       

　　綜合分析近日披露的25家A股上市銀行半年報業績可以發現，不良貸款率普遍下降，部分上市銀行資産品質趨於好轉。不少股份制銀行更加重視不良貸款問題，主動加快不良貸款釋放，積極核銷清收。另外，經濟增長呈現底部企穩並局部回暖向好的態勢，這為銀行資産品質改善提供了非常好的外部環境

　　作為觀察銀行經營狀況的一項重要指標，銀行資産品質一直是市場關注的焦點。綜合分析近日披露的25家A股上市銀行半年報可以發現，不良貸款率普遍下降，部分上市銀行資産品質趨於好轉。

　　不良生成放緩趨勢顯現

　　不良貸款是指在評估銀行貸款品質時，把貸款按風險基礎分為正常、關注、次級、可疑和損失五類，其中後三類合稱為不良貸款。不良貸款率指金融機構不良貸款佔總貸款餘額的比重。在業內人士看來，在衡量上市銀行資産品質上，除了不良貸款率，關注類貸款佔比及正常與關注類貸款遷徙率也是一個重要評判標準。

　　“建行上半年不良貸款率是1.51%，比去年年底降低了一點點。但是，這一點點實際上是非常難能可貴的。”在2017年中期業績發佈上，建設銀行董事會秘書陳彩虹説。

　　不僅是建行，數據顯示，工商銀行、農業銀行、中國銀行和交通銀行的不良貸款率均有所下降，不良貸款率分別為1.57%、2.19%、1.38%和1.51%，下降幅度分別為0.05%、0.18%、0.08%和0.01%。

　　五大國有銀行半年報顯示，資産品質指標全面改善，不僅不良貸款指標好轉，關注類貸款及逾期貸款作為領先指標也顯著好轉。從半年報數據看，工行不良貸款率、逾期貸款率和剪刀差等關鍵指標全面下降，其中不良貸款率是自2013年不良貸款“雙升”以來首次實現“單降”。

　　中行董事長陳四清也表示，中行關注類貸款比率2.77%，比一季度末下降11個基點。逾期貸款金額、比率實現“雙降”，6月末集團逾期率1.97%，較上年末下降18個基點。中原證券分析師劉冉認為，這意味著中行貸款品質全面好轉。

　　除國有大行外，城市商業銀行也延續了去年以來的不良生成放緩趨勢，如寧波銀行和南京銀行不良貸款率都在1%以下。其中，南京銀行不良貸款率0.86%，較年初下降0.01個百分點。寧波銀行不良貸款率為0.91%，與過去6個季度持平。其他一些城商行中雖然不良貸款率稍高，但也呈現出下降趨勢，如中原銀行不良貸款率為1.85%，較上年末下降0.01個百分點，關注類貸款比例較年初下降0.01個百分點。

　　主動加快不良貸款核銷

　　相比較而言，全國性股份制商業銀行在不良貸款率上的表現差異較大。其中，浦發銀行不良貸款率升至2.09%，不良貸款餘額達633.97億元；關注類貸款餘額1158.67億元，佔比3.83%，較去年末上升1個基點。對此，中信建投證券分析師楊榮表示，浦發銀行資産品質在惡化，不良率環比大幅回升，估計是事件性因素導致，關注類佔比也在回升，逾期貸款佔比有所下降，不良生成率在提高。

　　不良貸款率上升的還有民生銀行和華夏銀行等。其中，民生銀行不良貸款率1.69%，比上年末上升0.01個百分點；平安銀行不良貸款率小幅上升至1.76%，較上年末增加0.02個百分點；華夏銀行不良貸款率則升至1.68%。

　　中信銀行、招商銀行、光大銀行等不良貸款率均有所下降。具體來看，截至上半年末，中信銀行不良貸款率1.65%，比上年末下降0.04個百分點。招商銀行不良貸款率為1.71%，較上年末減少0.16個百分點。光大銀行不良貸款率1.58%，較年初下降0.02個百分點。興業銀行不良貸款率1.6%，較年初下降0.05個百分點。

　　與過去通過貸款重組等方式掩蓋不良貸款的做法不同，多家股份制上市銀行都正視不良貸款問題，主動加快不良貸款釋放，積極核銷清收。華泰證券分析師沈娟對平安銀行進行深度調研發現，該行2016年專門成立特殊資産管理部門處理公司不良貸款的清收工作，2017年上半年收回不良資産44億元，同比增長66.52%，其中信貸資産40億元，包括已核銷貸款17.69億元，現金回收率達90%，其餘則採取以物抵債方式收回。此外，公司明顯加大貸款核銷力度，上半年核銷不良貸款188.9億元，同比增73%。不良資産處置初現成效。

　　資産品質保持穩定可期

　　上市銀行不良貸款企穩與大環境息息相關。經歷2015年不良貸款呈規模暴露後，2016年起不良貸款出現邊際企穩跡象。銀監會公佈，截至2017年二季度商業銀行不良貸款率1.74%，環比持平，不良貸款餘額1.64萬億元，環比新增563億元，增量較一季度下降。關注類貸款率3.64%，環比下降13個基點，餘額3.4萬億元，環比下降53億元。關注類貸款率已連續3個季度處下降態勢，且二季度實現關注類貸款“雙降”，不良貸款整體放緩趨勢確立。

　　那麼，銀行資産品質改善的趨勢能否持續？對此，工商銀行董事長易會滿表示，目前資産品質企穩向好的信號更加明顯，資産品質出現轉折的曙光進一步顯現。“當前，宏觀經濟逐步企穩向好的態勢比較明朗，這為下半年發展奠定了非常好的基礎。儘管還存在一些結構性和新舊動能轉換問題，但隨著我國各項改革舉措的進一步落地，經濟增長呈現底部企穩並局部回暖向好的態勢，這為銀行資産品質改善提供了非常好的外部環境。”

　　建行副行長章更生對今年以及今後的不良資産較為樂觀。他指出，近期最主要暴露的還是落後的製造業以及批發零售業。與此同時，建行在風險防控過程中，貸前、貸中、貸後等各個環節都有較為先進、有效的做法，確保資産品質達到較高水準。

　　此外，中國銀行首席風險官潘岳漢表示，未來資産品質管控壓力仍然存在。從國際來看，全球經濟復蘇存在不確定性，市場預期敏感多變。從國內看，隨著供給側改革深化，過剩産能行業結構調整加快，企業信用風險持續暴露。