【創新點擊】

　　在國際貿易融資結算下，自貿試驗區內銀行基於實際需求和審慎原則，以境內銀行海外支行作為邀請行，境內銀行作為參貸行，邀請行承擔客戶風險，由境內銀行向境外機構和境外項目發放人民幣貸款。

　　【案例回放】

　　日前，來自工銀國際新加坡分行的一筆跨境人民幣資金，順利轉入工行福州自貿片區分行一家核心企業客戶的賬上，企業憑藉出口單據提前獲得了融資，而且融資成本低於境內。這是工行內外聯動服務企業的一個新舉措。

　　當時這家企業出口後，離收到貨款還有一段時間，但企業需要資金週轉。工行福州自貿片區分行負責國際業務的工作人員，了解到企業融資需求後，告知可以使用創新産品——跨境人民幣“反向風險參貸”。隨後，經多方詢價比較，雙方最終確定工行新加坡分行作為境外邀請行。在境內外分行的共同努力下，融資順利發放，企業引入低成本資金，有效補充了流動資金需求，降低企業融資成本。

　　福州自貿片區推出的跨境人民幣“反向風險參貸”開全國先河。

　　跨境人民幣業務是國家實現人民幣“走出去”的重要內容，近年來，越來越多企業在國際貿易、國際貿易融資中採用人民幣作為結算幣種。境內工行聯合工行境外機構辦理的風險參貸項下出口訂單融資業務，是在傳統出口訂單融資業務基礎上的發展和創新，實現了銀企雙贏。

　　對出口企業而言，新模式拓寬企業融資渠道，它在解決客戶融資需求的基礎上進一步降低了企業融資成本，一年期利率最低只有2.8%。

　　對銀行而言，新模式帶來了中間業務收入。與傳統業務相比，風險參貸不佔用銀行信貸規模，表外核算，手續簡便。而且，使得商業銀行的業務範圍和客戶群體從境內拓展到境外，帶來了新的業務機會和獲利渠道，為銀行充分利用國內國外“兩個市場”、境內境外“兩種資源”提供了新思路、新動力。

　　事實上，多數貨物貿易類出口企業，有大量貨款收付及結售匯需求。為此，銀行利用境內外結售匯匯率存在的價差，通過將出口企業的外幣收匯資金匯至境外，由境外機構將該外幣資金結匯成人民幣，然後將兌換後的人民幣資金匯至出口企業在境內分行的現有人民幣一般結算賬戶，如此一來完成跨境人民幣結算。

　　2017年經畢馬威企業諮詢(中國)有限公司評估的福建自貿試驗區第11批30項創新舉措出爐, 跨境人民幣“反向風險參貸”名列其中。

　　目前全國工行系統已複製推廣該業務，貸款金額突破500億元。

　　【點評】

　　福建師範大學經濟學院院長、福建自貿區綜合研究院院長黃茂興教授：福州自貿片區推出的跨境人民幣“反向風險參貸”，境內工行聯合工行境外機構辦理的風險參貸項下出口訂單融資業務，實現了雙方互利共贏：對口企業而言，融資渠道拓寬了，它在解決客戶融資需求的基礎上進一步降低了企業融資成本；對銀行而言，風險參貸不佔用銀行信貸規模，表外核算，手續簡便，經濟資本佔用低，使商業銀行的業務範圍和客戶群體從境內拓展到境外。跨境人民幣“反向風險參貸”業務，對於降低企業融資成本、拓展企業資金渠道具有重要意義。（記者 歐陽進權）