銀行業穩健發展趨勢未變

　　上半年商業銀行保持健康平穩發展態勢，主要經營指標符合預期，不必過於擔心。但是，在內外部環境仍然面臨較大不確定性情況下，商業銀行資産品質將面臨嚴峻壓力。預計全年不良資産貸款率繼續上升，非信貸不良資産或將進一步顯現，千萬不能掉以輕心。下一步，應採取多種措施，支持銀行業穩健發展、化解風險，提升服務實體經濟的能力和效率。

　　8月10日，中國銀保監會公佈2020年上半年銀行業保險業主要監管指標數據。上半年，我國商業銀行累計實現凈利潤1.0萬億元，同比下降9.4%，不良貸款“雙升”，資本充足率下降，引發關注。總體而言，上半年商業銀行保持健康平穩發展態勢，主要經營指標符合預期，不必過於擔心。下一步，應採取多種措施，支持銀行業穩健發展、化解風險，提升服務實體經濟的能力和效率。

　　上半年，商業銀行凈利潤同比大幅度下降，而且平均資本利潤率、資産利潤率也有所下降。這在近年來較為少見。上半年，在經濟下行壓力加大情況下，疊加新冠肺炎疫情影響，我國實體經濟遇到了較大衝擊。商業銀行在加大信貸投放的同時，通過降低貸款利率、減免收費以及延期還本付息等舉措，積極主動向實體經濟讓利，推動企業融資明顯下降。國務院常務會議要求金融系統全年向各類企業合理讓利1.5萬億元。銀行業是我國金融業的主體，商業銀行責無旁貸，承擔了向實體經濟合理讓利的主要責任。

　　因此，上半年凈利潤同比下降不是商業銀行自身經營能力惡化，主要是商業銀行大幅度向實體經濟讓利的結果，是銀行業金融機構勇於擔當、共克時艱的體現。同時，面對資産品質反彈壓力，商業銀行加大了貸款損失準備計提，貸款損失準備較上年末增加5003億元，也在一定程度上影響了利潤增長。

　　與此同時，上半年我國商業銀行不良貸款餘額2.74萬億元，不良貸款率1.94%，較上季有所上升。雖然呈現“雙升”態勢，但資産品質保持基本穩定，風險抵補能力仍然較為充足。在內外部環境複雜多變、壓力驟增情況下，資産品質未明顯惡化實屬不易。不過，在內外部環境仍然面臨較大不確定性情況下，商業銀行資産品質將面臨嚴峻壓力。預計全年不良資産貸款率繼續上升，非信貸不良資産或將進一步顯現，千萬不能掉以輕心。

　　值得注意的是，上半年商業銀行核心一級資本充足率、一級資本充足率、資本充足率分別為10.47%、11.61%、14.21%，分別較上季末下降0.41個百分點、0.34個百分點、0.31個百分點。去年以來，金融管理部門採取了一系列措施，通過永續債、優先股、二級資本債等，大力支持商業銀行加大資本補充。在這種情況下，資本充足率相關指標仍然有所下降，凸顯了下一階段加大資本補充的緊迫性。

　　由於經濟下行在金融領域的反映有一定滯後性，部分違約風險被延緩暴露，雖然上半年銀行業保持平穩發展，未來一段時間商業銀行仍將面臨一定挑戰。因此，應採取有針對性措施，支持商業銀行尤其是中小銀行穩發展、防風險、補資本。要完善制度安排、優化機制設計，出臺系統性解決方案，為中小銀行長期健康可持續發展創造良好條件。當下，要加大對中小銀行流動性支持，保持流動性合理充裕，維護銀行體系穩定。

　　商業銀行一方面要採取多種措施加快存量不良資産處置；另一方面，要堅持標準，嚴格把關，嚴控産生新的不良資産。監管部門要繼續採取有針對性措施，支持商業銀行尤其是中小銀行多渠道、高效率地處置不良資産。要加強協調，統籌配合，進一步創新資本補充工具，優化資本補充審批流程，增強資本補充的靈活性和多元化，繼續加強對銀行補充資本的支持力度。

　　在推動銀行業服務實體經濟、讓利實體企業的過程中，各級政府應堅持市場化、法治化原則，維護良好的金融生態環境，保護好商業銀行合法權益。（ 董希淼 作者係招聯金融首席研究員）