消費金融擴容提速：行業資産超千億 不良率逾4%

　　12月15日，在2016年第64場銀行業例行新聞發佈會上，銀監會非銀部主任毛宛苑介紹，銀監會統計數據顯示，截至2016年三季度末，消費金融公司行業資産總額1077.23億元，貸款餘額970.29億元。

　　“自2010年銀監會批准成立首批四家試點消費金融公司以來，消費金融公司行業經歷了從無到有、從小到大、從試點到設立常態化的跨越式發展。”毛宛苑稱，伴隨經濟結構調整和我國消費市場的不斷成熟，消費金融公司作為與商業銀行傳統消費信貸業務差異化競爭、互補發展的新型金融主體，已經成為拉動內需、促進消費增長的新抓手。

　　銀監會數據顯示，自試點以來，消費金融公司行業累計發放貸款2084.36億元，服務客戶2414萬人，行業平均單筆貸款金額0.86萬元。

　　常態化擴容提速

　　國內消費金融公司的設立，始於2009年，經國務院同意，北京、天津、上海、成都開展消費金融公司試點。

　　2013年9月消費金融公司新增12個試點城市，試點城市擴容到16個。2015年6月，國務院召開常務會議，決定將消費金融公司試點擴大至全國，至此消費金融公司開始設立常態化。

　　消費金融公司常態化擴容正在提速。據毛宛苑介紹，截至目前，全國已批准開業消費金融公司16家，已批籌尚未開業3家，正在審核3家，進行論證輔導5家。

　　“圍繞‘按照現有法律法規，以市場需求為導向，堅持循序漸進、均衡發展的原則，成熟一家、審批一家’的主線，開展消費金融公司市場準入工作。”毛宛苑稱。

　　為避免“一哄而上”，與民營銀行常態化設立的條件一樣，消費金融公司也是成熟一家，審批一家。對於消費金融公司，銀監會也設立了準入條件：有消費場景、業務渠道、客戶群體和風控能力的出資人適合做消費金融公司的股東。

　　消費金融公司的股東中，出現最為頻繁的是銀行。例如，作為首批試點四家消費金融公司之一的錦程消費金融公司（下稱“錦程公司”）由成都銀行和馬來西亞豐隆銀行共同出資組建。

　　2015年3月剛組建的純線上消費金融公司——招聯消費金融有限公司(下稱“招聯公司”)股東是招行和中國聯通。南京銀行則是蘇寧消費金融公司的股東之一。

　　“近年來，消費金融公司不斷將産品和服務向三、四線城市下沉。同時著力探索利用互聯網技術服務消費信貸新模式，逐步構築線下網點和線上渠道互為補充的業務網格體系，提升金融服務可得性和便利性。”毛宛苑稱。

　　作為最早成立的消費金融公司之一，錦程公司一直比較重視線下業務。

　　數據顯示，該公司全部産品累計服務客戶數超過32萬，其中月收入5000元以下的客戶佔比82%。

　　錦程公司副董事長何維忠表示，對線下業務的重視使公司能夠深度挖掘客戶需求等。不過由於消費行為的變化和互聯網金融的強大衝擊，該公司也面臨著緊迫的轉型發展壓力，未來會積極嘗試線上業務等。

　　招聯公司自成立就堅持做純線上輕運營模式，業務覆蓋範圍包括二三線城市和農村等地區(合計客戶佔比63%)，低學歷(大專及以下學歷客戶佔比72%)、中低收入年輕人群(34歲以下客戶佔比83%)，戶均貸款約5000元。

　　蘇寧消費金融公司則開創了獨特的互聯網O2O消費金融模式，充分挖掘蘇寧線上線下近3億會員和1600多家門店資源的基礎上，開發消費場景形成“消費-支付-信貸”的商業閉環。

　　截至11月末，該公司累計發放消費貸款數量超過1000萬筆，累計投放貸款超過110億，平均單筆貸款1100元，服務客群中70%是中低收入人群。

　　行業挑戰與機遇

　　“目前消費金融公司總體發展平穩，但應對風險挑戰的經驗尚有不足。”毛宛苑表示，要堅持“一手抓風險，一手抓發展”，引導消費金融公司持續增強內生發展動力，提高全面風險管理水準。

　　銀監會數據顯示，截至2016年9月末，消費金融公司行業平均不良貸款率為4.11%。不良率較高的主要因素原因是消費金融公司“無抵押、無擔保”、“小額分散”、面向中低收入者的展業特點，對其不良有相應的容忍度。

　　近兩年，隨著互聯網金融監管加碼，消費金融成為不少公司轉型的方向，相關領域也越來越火爆。相對而言，已經在消費領域默默耕耘多年的消費金融公司並未受到更多的關注。

　　“消費金融公司社會影響力還不算大，主要原因是行業起步較晚。16家公司中近半數開業時間尚不足1年半。”毛宛苑在回答第一財經提問時表示，消費金融公司開業初期主要為夯實發展基礎與業務試水階段，尚未進入穩定的業務增長與盈利期，特色産品與品牌認知也在逐步形成當中，行業發展尚有較大空間。

　　不過毛宛苑也表示，行業面臨諸多外部挑戰。一大挑戰是消費信貸市場參與主體增多，市場競爭激烈。

　　一方面，隨著利率市場化的推進，商業銀行開始摒棄規模求大、業務求廣的發展情結，主動尋求向特色化經營領域轉型，其中就包括借助專營機構與特色網點、網上銀行、移動服務、信用卡等多渠道服務手段，加大對新消費信貸領域的金融創新與支持力度。

　　另一方面，互聯網技術的變革衍生了新的業態，網絡借貸信息仲介、小貸公司、電商企業等有針對性地抓住中低收入階層小額消費需求，迅速發展。面對激烈的市場競爭，消費金融公司特色化發展過程面臨挑戰。

　　第二大挑戰就是社會誠信環境有待優化，消費信貸發展缺乏成熟信用土壤。目前我國個人徵信體系建設尚不完善，徵信人群覆蓋有限，信用信息難以有效整合，導致消費金融公司風險管控難度加大。同時社會對小額失信的懲戒力度不夠，個人違約成本較低，進一步加劇了消費金融公司面臨的欺詐風險。

　　“風險半徑決定了我們的作戰半徑。”招聯公司總經理章楊清表示，作為線上運營的消費金融公司，高效實時的互聯網風控能力非常重要。從人員分佈來看，招聯公司一半的員工在科技部門工作，前線部門中，最大的業務部門是風險部門。

　　對於消費金融公司面臨的風險，章楊清表示，消費金融激烈競爭可能最大的後果就是客戶多頭的共債，可能會導致行業過度授信。

　　同時，消費金融公司目標客群其實跟商業銀行是錯位的，主要面向金融服務不充分的三四線城市、農村地區，面向學歷不高、中低收入人群，這些客群的風險其實是比較高的。

　　“因此，隨著客戶進一步下沉，未來的不良率將有所上升。”章楊清稱。

　　那麼，消費金融公司如何來應對這些挑戰?

　　毛宛苑表示，首先是堅持場景化，同消費場景的緊密結合有利於消費金融公司切入客戶實際的信貸需求，既利於精準行銷，也利於控制風險;其次則是重視客戶體驗，圍繞改善客戶體驗進行産品創新與運營機制創新，在變化的市場中更好地服務客戶;三是構建智慧風控體系。（李靜瑕）