銀行係金融科技子公司加速落地

　　今年6月，中國銀行全資子公司中銀金融科技有限公司在上海正式成立，至此四大行中擁有全資金融科技子公司的已有三家。截至目前，已成立的銀行係金融科技子公司數量已經達到10家，創辦金融科技子公司的風潮正在席捲整個銀行業。業內人士表示，銀行係金融科技子公司具備大展拳腳的空間，而其核心競爭力則體現在品牌聲譽、存量客群、母行資源、同業影響力等方面。展望未來，金融科技市場將逐漸呈現出銀行係、互聯網係共同繁榮發展的局面，但同時，各細分領域的行業集中度也在逐漸上升。

　　根據主營業務範圍，已經落地的銀行係金融科技子公司大致分為兩類：一類是系統提供方，例如招銀雲創、中銀金科，旨在研發設計和輸出其金融雲服務系統；另一類則是産品與服務的提供方，例如平安係金融壹賬通，旨在為不同業務案例提供一系列解決方案。

　　值得注意的是，銀行係金融科技子公司的發展軌跡大體相同，均遵循“由內向外”的原則：先是大力服務本行集團，幫助銀行自身實現數字化轉型與高品質發展；在此基礎上，將平臺系統、産品與服務向同業中小銀行、非銀行金融機構、中小企業等進行科技輸出，同時提升自身在金融領域的品牌影響力。

　　“對這些金融科技子公司而言，首先輸出的均是銀行內部孵化出來的成功産品，這些産品具有已經走通的成熟商業模式，在細分市場上已經取得了相對領先的地位。此外，輸出的産品都具有平臺化、生態化的特點，無論是B2B2C還是B2G2B或其他模式。隨著開放性加強，這些解決方案也能夠生長出更多服務，為客戶創造價值。”畢馬威中國金融科技主管合夥人王大鵬在接受《經濟參考報》記者採訪時表示。

　　“銀行係”並非金融科技領域的唯一玩家，在此之前，部分互聯網金融公司也同樣完成了在金融科技市場的佈局。以智慧政務這一細分市場為例，無論銀行係金融科技子公司還是互聯網金融科技公司都有標杆項目案例：建設銀行旗下建信金科與雲南省政府辦公廳共同研發了“一部手機辦事通”APP，將政務服務從線下窗口延伸到了每一個建行網點。此外，阿裏、騰訊分別與浙江省政府、廣東省政府合作上線了“浙裏辦”“粵省事”APP等，實現了包括醫保支付等一系列功能。

　　業內人士表示，在與同期進場的互聯網金融公司的競爭中，銀行係逐漸形成了特有的優勢。畢馬威中國銀行業諮詢服務總監劉紹倫認為，脫胎于母行正是其核心競爭力的體現，包括品牌聲譽、存量客群、母行資源、同業影響力等方面。

　　“這些金融科技子公司幾乎均為國有大行和股份制銀行所發起，承接了母行在金融業多年積累的品牌資源和存量客群，這為其實際業務拓展帶來了根本保證。”劉紹倫表示，“此外，銀行係金融科技子公司繼承母行戰略和資源，在獲得母行明確戰略指引的同時，也享受母行體系既有資源的支持，並以此為基礎逐步拓展面向市場化的發展能力。銀行係金融科技子公司也沒有短期內盈利的嚴格限制，從而能夠從容制定中長期戰略目標和發展路徑，以期實現母行體系下的全局發展最大化。”

　　但劉紹倫同時指出，互聯網場景積累不足和公司治理體系不夠靈活則是銀行係金融科技子公司的顯著短板。“公司治理體系的不足主要受銀行傳統經營模式的影響。此外，銀行業整體在互聯網化進程中較為滯後，場景應用經驗較為缺乏，但相信這一需求可通過母行體系和構建金融科技合作生態圈獲取的市場化資源中得以補充。”

　　業內人士表示，金融科技市場將逐漸呈現出銀行係、互聯網係共同繁榮發展的局面。但同時，各細分領域的行業集中度也在逐漸上升。“在産品標準化程度快速升高、市場趨於飽和、資本退出壓力升高的各因素變化下，可以想像金融科技各細分領域將經歷顯著的垂直整合過程和出現金融科技領域跨界橫向整合的重大並購事件。”劉紹倫表示。（記者 張莫 實習記者 羅逸姝）