互聯網“大佬”打造理財平臺 資産端導入新解

　　晚于BAT的步伐數年之後，奇虎360創始人周鴻祎今年終於決定，進軍互聯網金融，成立了360金融，並於8月24日推出了“360你財富平臺”。

　　360金融互聯網金融服務平臺運行三個月後，推行産品有三種：包括活期、定期、基金等産品。而截至目前，銷售額已達60億元。對此，他們表示，互聯網巨頭有流量優勢，可能在資金端方面並不特別發愁，卻在資産端方面存在非傳統金融機構的天然短板，因此，開始彌補這一短板。

　　360你財富平臺彌補的方式是，正式實施開放平臺計劃，引入綠地金服，成為首家入駐的合作機構。

　　“在招財寶模式的基礎上，做一個類天貓理財開放平臺，合作機構可以在該平臺開店。”對此，360金融-你財富CEO吳海生在接受21世紀經濟報道記者專訪時表示。

　　打造理財門店式平臺

　　吳海生介紹，360你財富和招財寶、陸金所都是F2C模式（即廠商對接消費者），在開放平臺方面只做撮合，産品設計、風控增信等由合作機構負責。

　　不過，在具體模式和定價策略上則存在差異。

　　“F2C模式有兩種，一是平臺篩選各類金融機構的資産，然後上線産品，比如招財寶；二是類似天貓平臺，合作機構在該平臺開店。360你財富更傾向於第二種。”吳海生稱。

　　而且，不同於招財寶等收取差價的模式，360你財富給出指導價，並收取管理費，比如千分之三，合作機構可以自由定價。吳海生還透露，未來設想嘗試在平臺上直接對接企業端，也可能另設一個新平臺，專門做消費金融板塊。

　　“相比之下，定價相對自由，360你財富的資金成本便宜，合作機構有很大的利潤空間。”吳海生稱，目前還在跟汽車、新能源、AMC（資産管理公司）等領域企業談此合作，預計不久將上線。但問題在於，奇虎360並非傳統金融機構，360你財富如何在資産來源中選取安全標的，相當考驗其産品設計能力和風控能力。

　　對此，吳海生稱， 360你財富從籌備之日起，即著眼于獲取金融業頂級風控人才，把資産安全放在第一位。他表示，360你財富風控主要抓三個方面：首先是機構準入，選擇行業內最好的合作機構；其次是資産準入，合作機構資産通過率為30%，主要考察基礎資産，排除鋼鐵、煤炭等行業；最後是産品上線前風控委員會把關，能否上線，還需要整個風控委員會集體決策通過，其中CRO或CEO有一票否決權。

　　而另有一家互聯網金融平臺負責人則告訴21世紀經濟報道記者，理財開放平臺仍然需要有人做風險的判別方和承擔者，否則業務無法運轉。比如招財寶，雖然它自己不做風控，但是它把風控交給了專業的金融機構去把關，比如大型的國有保險公司和擔保公司。但即使是像招財寶這樣外包了出去，如果真的出現問題，平臺依然要承擔一定的聲譽損失的風險和責任。

　　獨立上市設想

　　目前，奇虎360的互聯網金融也只佈局了理財業務，雖有眾籌欄目，但還沒有産品上線。

　　“近期我們還計劃利用360搜索增加360你財富的流量。”吳海生稱。

　　而上述另一家互聯網金融平臺負責人表示，奇虎360做金融最大的優勢在於流量和安全概念。然而，相比BAT、京東等互聯網企業，尤其是阿裏、騰訊，奇虎360並無太多金融類的優勢。

　　對此，吳海生認為，互聯網金融的市場足夠大，不應只在互聯網企業之間比較。未來兩類機構都有機會。一是傳統金融機構的互聯網化，例如平安的陸金所，二是互聯網企業的金融化，包括BAT、京東、奇虎360等。對於這兩類機構而言，體制和文化才是最大的挑戰。

　　此外，21世紀經濟報道記者還了解到，360你財富正在考慮引入戰略資本，目標以金融機構資本和大型産業資本為主，360你財富的融資也在進行當中，引起一些投資機構的追逐。對此，吳海生表示暫不方便透露融資的相關信息。

　　對於奇虎360回歸A股，360你財富正並表入奇虎360集團。吳海生表示，這有利於今後360你財富上市，未來可能會單獨上市，但目前還沒有相關計劃，“我們是初創公司，還有很長的路要走，先練好基本功，把基礎業務做好。”