李東榮談互金整治：打擊非法 保護合法 清理害群之馬

　　10月15日，由新華社瞭望智庫、新華社《財經國家週刊》主辦的“2016中國新金融高峰論壇”在北京舉行。中國互聯網金融協會會長、中國人民銀行原副行長李東榮在會上表示，互聯網金融作為蓬勃興起的金融形態，在快速發展過程中，也暴露出了一些問題和風險隱患，特別是當前互聯網金融某些業態偏離正確的創新方向，擾亂了正常的經濟金融秩序，形成了劣幣驅逐良幣的現象，行業的聲譽和消費者信心受到衝擊。規範發展互聯網金融作為深化金融體制改革的重要工作，將是當前及今後一段時期內互聯網金融行業發展的主基調。

　　關於互聯網金融發展，李東榮主要談了以下六個觀點：

　　一是以服務實體經濟為導向。互聯網金融行業應該緊緊的抓住我國經濟轉型升級與結構調整所産生的有效金融需求，提高互聯網金融供給對實體經濟需求變化的適應性和靈活性，避免過度的拉長資金鏈條和脫離實體經濟空轉。

　　二是以發展普惠金融為重點。互聯網金融在降低金融交易成本，提高金融資源配置效率，擴大金融服務輻射半徑等方面，具有獨特的優勢，為解決發展普惠金融面臨的服務不均衡、成本高、效率低、商業可持續性不足等難題提供了一條可行路徑。

　　三是以合規審慎經營為前提。由國務院統一組織的互聯網金融風險專項整治，特別突出了問題導向、分類整治、綜合施策等原則，其目的不是否定互聯網金融的作用，更不是要把互聯網金融一棒子打死，而是要通過打擊非法、保護合法、加快清理害群之馬。

　　四是以提升風控能力為關鍵。互聯網金融發展的好不好關鍵取決於風控做的好不好。信息化背景下金融業務風險與技術風險可能産生的疊加效應和擴散效應，應該遵循金融的基本規律，摒棄惟規模論、惟技術論、惟客戶體驗論等觀念，形成正確的創新導向。

　　五是以先進性技術為驅動。隨著信息化、數字化時代的深入發展，“無網絡不金融，無移動不金融”已成為現代金融業體系的一個重要特徵，在互聯網金融領域，誰能夠更早、更好、更安全的掌握和運用先進網性技術，真正有效地解決當前金融改革發展中面臨的難題和短板誰就能在競爭中取勝，更多的獲得技術創新的紅利。

　　六是以開放共贏合作為基礎。通過傳統金融機構和互聯網企業的優勢互補，提升金融服務實體經濟的效率與品質有望實現“1+1大於2”的效果。

　　附李東榮演講實錄：

　　尊敬的張社長，王紅主任，蔡鄂生主席，各位嘉賓，各位代表：

　　大家上午好！很高興有這麼一個機會與大家一起交流。今天論壇的主題是“中國新金融”，我認為，在當今時代，隨著社會的發展，隨著技術進步的推動，隨著人民群眾對金融服務需求的不斷增長，以及經濟金融安全形勢的日趨複雜，在上述這些因素的綜合作用下，我國的金融業正在不斷的經歷重大的改革和發展變化，人民對金融形態的認識和表述也在不斷的豐富，新金融就是其中一種表述。我認為這裡面既體現了人們對新的歷史條件下對金融進步的殷切期盼，同時也蘊含著新的歷史條件下金融安全將面臨更新、更複雜的挑戰。説到新金融，我們也很自然的會想到、提到互聯網金融，如何去認識互聯網金融呢？我們都知道，互聯網金融是近年來在我國蓬勃興起、迅速發展的金融形態。毋庸置疑，互聯網金融在促進發展普惠金融、服務大眾創業、萬眾創新、提升金融服務品質和效率等方面發揮了積極的作用，然而，互聯網金融作為新生事物，它在為促進金融業發展注入活力的同時，也對我們的金融管理帶來了新的挑戰。其快速發展的過程中，也暴露出了一些問題和風險隱患，特別是當前互聯網金融某些業態偏離正確的創新方向，擾亂了正常的經濟金融次序，形成了劣幣驅逐良幣的現象，行業的聲譽和消費者信心受到衝擊。

　　規範發展互聯網金融作為深化金融體制改革的重要工作，將是當前及今後一段時期內互聯網金融行業發展的主基調，下面我也想結合我的一些工作實踐和思考，就互聯網金融行業如何實現規範發展談幾點看法，供大家參考，如果有講的不對的請批評指正。

　　一是以服務實體經濟為導向。當前，全球經濟總體仍處於深度調整和再平衡階段，國際金融危機的深層次影響持續存在，主要經濟體不均衡復蘇和政策分化特徵明顯，我國經濟發展進入新常態，經濟長期向好的基本面沒有改變，但經濟增速換檔、結構調整陣痛、動能轉換困難等問題相互交織，結構性矛盾更加凸顯。互聯網金融行業應該緊緊的抓住我國經濟轉型升級與結構調整所産生的有效金融需求，促進網絡與金融的深度融合，業務與場景的廣泛結合，技術與流程的有機整合，有效的增加金融服務的供給規模、效率和品質，提高互聯網金融供給對實體經濟需求變化的適應性和靈活性，避免過度的拉長資金鏈條和脫離實體經濟空轉。

　　二是以發展普惠金融為重點。近年來，我國金融業在發展普惠金融分析進行了大量的嘗試，取得的成績有目共睹。我們也清醒的認識到，中國與全球的許多國家一樣，在發展普惠金融方面依然面臨服務不均衡、成本高、效率低、商業可持續性不足等一系列的全球共性難題。互聯網金融在降低金融交易成本，提高金融資源配置效率，擴大金融服務輻射半徑等方面，具有獨特的優勢，為解決上述共性難題提供了一條可行路徑。從近幾年普惠金融的實踐能夠看到，一些從業機構在依靠技術創新、實現商業可持續性和金融服務普惠性方面進行了大量嘗試，也形成了一些典型經驗和標杆做法。可以預見，在全球範圍內將會加速形成一個數字普惠金融的新模式。因此，互聯網金融應該抓住數字普惠金融發展的良好機遇，贏得更為廣闊的發展空間。

　　三是以合規審慎經營為前提。金融業是一個特殊的行業，存在著高風險性、強關聯性和內在脆弱性等特點，因此，自古至今對這個行業的外部規制和監管一直是比較嚴格的。互聯網金融在業務模式、服務理念、技術産品等方面的創新為金融體系的市場化、普惠化發展帶來了新鮮的元素，但是這一切並不意味著互聯網金融發展可以沒有邊界、創新可以沒有規則，業務可以沒有規矩。

　　在工作實踐中我們也做了一些初步的歸納和分析，對當前的這些從業機構大致可以分為三類：第一類，既想幹又會幹的企業，具有較好的動機和經營管理能力，能實現較好的風控和市場效益。第二類，想幹卻不會幹或不善於幹的企業，發展動機良好，但受自身各方面的條件制約，風控能力或者資金實力有限。事實上我們知道，很多人或者一些企業都有這樣的願望和熱情，希望搭上互聯網金融的快車，實現企業的高速發展，但是我們必須清醒的認識到，金融業是專業性很強的特殊産業，需要具備相關經驗、人才和基礎設施條件，不能光憑熱情，還要尊重科學、尊重金融活動的本質規律。第三類，純粹的騙子公司，這些公司借互聯網金融、普惠金融之名，行金融詐騙之實，這類企業是我們這個行業的害群之馬，具有極大的欺騙性和風險性，必須堅決清理出去。

　　當前，由國務院統一組織的互聯網金融風險專項整治，特別突出了問題導向、分類整治、綜合施策等原則，其目的不是否定互聯網金融的作用，更不是要把互聯網金融一棒子打死，而是要通過打擊非法、保護合法、加快清理害群之馬，有效的規範經營行為，還互聯網金融一個健康有序的發展環境，這對於互聯網金融今後的規範健康發展具有十分重要的意義。各從業機構應該按照監管的規則、整治要求和行業標準，加快建立客戶的身份識別、信息披露、資金存管、投資者適當性管理、反洗錢、反恐怖融資等制度，切實的提升網絡和信息安全保障水準。中國的互聯網金融發展在全世界速度是非常快的，規模也是比較大的，如果要保持這個好的勢頭、保持它的可持續發展，以上説這些都是必不可少的技術性的功課是要做的。

　　四是以提升風控能力為關鍵。作為一項新生事物，互聯網金融還有許多需要探索的領域和內容，究其本質它還是金融，其活動始終沒有脫出資金融通、信用創造、風險管理的範疇，更沒有違背風險收益相匹配的客觀規律，也沒有改變金融風險的隱蔽性、突發性、傳染性和副外部性的特徵。當今時代，現代的網絡空間多維開放性和多向互動性，使得互聯網金融風險的波及面擴散速度、外溢效應等影響，都遠超出在傳統金融的環境下。可以説，互聯網金融發展的好不好關鍵取決於風控做的好不好，從業機構不論開展什麼樣的業務、面對什麼樣的客戶，都應該把創新發展和防範風險有機地結合起來，正確把握好兩者關係的適度平衡，我們應該充分認識到，信息化背景下金融業務風險與技術風險可能産生的疊加效應和擴散效應，應該遵循金融的基本規律，摒棄惟規模論、惟技術論、惟客戶體驗論等觀念，形成正確的創新導向。我們應該參照金融和信息科技企業的內部控制基本原則，具備健全的內控制度和風險管理系統等軟硬體條件。在這個方面企業內控還應該與法律約束、行政監管、行業自律、社會監督有機地結合起來，形成“五位一體”的多層次、全方位風險治理體系，使我國的互聯網金融創新可能帶來的風險始終處於可管、可控、可承受的範圍內。

　　五是以先進性技術為驅動。隨著信息化、數字化時代的深入發展，“無網絡不金融，無移動不金融”已成為現代金融業體系的一個重要特徵，在互聯網金融領域，誰能夠更早、更好、更安全的掌握和運用先進網性技術，真正有效地解決當前金融改革發展中面臨的難題和短板誰就能在競爭中取勝，更多的獲得技術創新的紅利。比如，大數據技術能夠實現多來源海量數據的處理和快速挖掘，完善客戶畫像、信用評估、風險定價等業務功能，開展多元化、定制化、精準化的金融産品創新；雲計算技術能夠為互聯網金融提供高效彈性的處理後臺，保證計算處理的高效率和低成本；移動互聯網技術以智慧手機等高普及的移動終端為載體，只需較少的成本投入，即可構建網絡化、移動化、智慧化的金融基礎設施，從而提供隨時、隨地、隨身的互聯網金融服務。此外，人工智能、物聯網、虛擬現實、量子通信、分佈式等新的技術，對於提升效率、提高風控能力等方面的作用是值得深入探討和積極嘗試的。目前對這方面的研究在歐洲、美國、新加坡，包括我們國內的香港地區等等，他們都加大這方面的跟蹤和研究，也形成了一些很好的經驗。

　　六是以開放共贏合作為基礎。在公平、開放、聯動、共享的數字化、信息化時代，封閉式、割據式的傳統金融發展思路已經很難適應時代的要求，各類從業機構應該建立利益相關者合作共贏、供需主體有效互動的生態理念，注重結合自身特點，找準市場定位，發揮各自優勢，建設兼具包容性和競爭性的互聯網金融生態圈和産業鏈。一方面，經過長期的實踐積累，傳統金融機構擁有良好的風控體系和定價模式，掌握大量的交易信貸數據，擁有較好的金融專業隊伍，能夠為互聯網企業提供專業化的支持，彌補其風控、定價等方面的能力不足。另一方面，互聯網企業佔據網絡入口優勢，掌握小微企業和個人消費者的海量行為數據，要注重開放客戶資源、技術能力、金融雲服務等，為合作夥伴創新金融服務提供技術支撐。我想，通過傳統金融機構和互聯網企業的優勢互補，提升金融服務實體經濟的效率與品質有望實現“1+1大於2”的效果。

　　各位嘉賓、各位同事，互聯網與金融的融合發展是大勢所趨，新的形勢下，金融業面臨新的發展機遇，同時，也將經受新的挑戰，我們應該始終遵循金融活動的本質屬性，堅守與實體經濟服務的歷史使命，正確發揮金融在促進國民經濟發展中的作用。互聯網金融協會作為全國性的行業自律組織，我們希望在民政部、人民銀行、各金融監管部門的指導下，在廣大會員機構和從業機構的參與和支持下，認真履行自律職責，維護行業發展秩序，為互聯網金融行業的規範發展、行穩致遠做出積極的貢獻。 最後，預祝本次峰會取得圓滿成功。謝謝大家！