區塊鏈金融應用成果集中涌現 大規模商用尚未成氣候

　　經過數年的發酵，區塊鏈技術集中涌現多個落地應用。

　　商業銀行在供應鏈金融、清算、跨境支付等方面，研發應用；螞蟻金服、騰訊、京東金融等互金巨頭結合各自金融生態特色和流量優勢，開發企業安全服務、物流、溯源等場景方面的應用。

　　“在數字時代，區塊鏈是‘解決信任’最理想的技術方案。”螞蟻金服副總裁、螞蟻金服技術實驗室負責人蔣國飛説，許多技術尤其是前沿技術，總是存在短期影響被高估、長期影響被低估的趨勢，區塊鏈同樣如此，但它的未來可期。當下尤其重要的是建立行業監管規則、技術標準，組建銀行業的區塊鏈大聯盟、以突破多鏈平臺間的互通問題。

　　股份行跨境清算

　　金融應用喜“結果”

　　從多家國有行、股份行近期陸續披露的年報看，區塊鏈技術從數年前被銀行金融機構競相佈局的“概念式驗證”階段，逐漸結出應用成果。

　　區塊鏈是分佈式數據存儲（記賬）、點對點傳輸、共識機制、加密演算法等計算機技術在互聯網時代的創新應用模式，由於在一定程度上能解決金融的本質——信用問題，因此，已有多家金融機構積極嘗試區塊鏈技術特性，用於數字貨幣、資産託管交易、股權交易、金融審計、跨境金融、電子票據、清算、供應鏈金融等場景中，尤其是後面幾項應用場景，已經在數家銀行取得實際應用成果，以突破此前金融交易中信用校驗複雜、成本高、流程長、數據傳輸誤差等問題。

　　2017年12月，依託業內首個基於區塊鏈的同業清算開放式的平臺，招商銀行完成了全球首筆區塊鏈跨境人民幣清算業務。截至目前，招行已實現了將區塊鏈技術應用於全球現金管理領域的跨境直聯清算、全球賬戶統一視圖以及跨境資金歸集三大場景。

　　兩家積極佈局區塊鏈的國有行則將技術應用延伸至國際貿易、零售業務獲客和供應鏈金融。2017年，在國內銀行業中，農業銀行首次將區塊鏈技術應用於電商供應鏈金融領域，上線涉農互聯網電商融資産品“e鏈貸”；中國銀行研發基於區塊鏈技術的電子錢包，明晰公益賬款流向，用於精準扶貧。

　　商業銀行盤活應收賬

　　先試後行的方式，在商業銀行的區塊鏈應用項目同樣適用。早在2016年，浙商銀行就推出業內首個移動數字彙票平臺，在此基礎上，2017年下半年，浙商銀行開發上線了一款自主設計研發的應收款鏈平臺。

　　“運用區塊鏈技術去中心化、公開透明和不可篡改、智慧合約等特性，有效解決企業應收賬款的真實性確認、快速流轉等問題，更安全高效。”浙商銀行相關負責人介紹，以浙江超威動力能源有限公司為例，該電池明星企業使用了浙商銀行的“池化融資平臺+應收款鏈平臺”方案，在具體操作中，超威向上游供應商簽發並承兌應收款，用以採購原材料，同時以超威為核心設立涌金票據池，入池的商票、電子票據可生成額度向浙商銀行申請應收款保兌；上游供應商在收到經浙商銀行的保兌的應收款後，可將應收款質押入池或轉讓給浙商銀行，提前獲得融資，這樣，上下游優質企業的商業信用價值被充分挖掘，盤活應收賬款，減少資金佔壓，降低融資成本，從而緩解融資難融資貴問題，營造良好的供應鏈生態圈。

　　互金巨頭競相落子

　　個人應用循序漸進

　　區塊鏈在行業應用中，比如供應鏈金融、資産交易場景中，産品、服務、風控能力等至關重要，而這些領域是傳統銀行機構的強項，相比之下，一些互聯網金融巨頭因為有著龐大的C端用戶，在個人應用場景中推廣區塊鏈技術成了優勢。

　　記者了解到，京東金融已在數字票據和ABS雲服務等場景切入區塊鏈技術，提升場景參與者的信任基礎和風控水準。騰訊雲負責人表示，針對企業市場的需求，騰訊雲搭建的區塊鏈TBaaS聯盟鏈平臺，利用分佈式賬簿、數據防篡改等技術，提供並增強權限管理、安全控制、隱私保護等相關服務。

　　螞蟻金服區塊鏈落子則更明確，需要落地的場景都瞄準“生産級的聯盟鏈”，涉及互助保險、郵箱存證、醫療、物流，這之中的一大特色是溯源，螞蟻金服已有多個成熟應用。

　　“螞蟻區塊鏈的落地應用嘗試是一個由淺到深，循序漸進的探路過程。”蔣國飛告訴記者，在區塊鏈技術應用上，一般先經過“概念式驗證”，再做“生産級應用”。所謂“概念式驗證”，指的是做一個DEMO，就看看效果怎麼樣，不太關心處理能力差等問題；另一個是“生産級應用”，它指的是類似支付寶這樣流量很大的應用，需要很高的技術手段、並且保障能服務全年穩定可用。現在支付寶愛心捐贈平臺全面引入了區塊鏈技術，接下來再嘗試生産級落地應用，先是互助保險，然後是食品安全溯源、房屋租賃溯源。

　　區塊鏈1.5時代

　　大規模應用尚未成氣候

　　在業界看來，應用場景由單一的加密數字貨幣到涵蓋數字票據、跨境支付結算、供應鏈、版權保護和互助保險等多元化場景，意味著區塊鏈從1.0到2.0時代。不過，儘管已經有諸多區塊鏈應用成果，但正如市場人士認為，“現在處於區塊鏈1.5時代”。

　　“現階段國內外基於聯盟鏈的區塊鏈項目已有不少，但主要集中于銀行非核心業務應用，多數還處在概念證明階段。”京東金融相關負責人告訴記者，以銀團貸款業務為例，因其依賴人工操作，利用區塊鏈技術的共識機制和智慧合約，能簡化銀團貸款的流程，但目前國內商業銀行沒做這方面的嘗試。一個重要的受限原因是區塊鏈技術應用還缺乏與之配套的生態系統，“銀行需要接受對方的評估系統，金融機構與貸款人同意將財物信息儲存于分佈式賬本中，盡職調查與擔保文件模版需要一致互認。”

　　“區塊鏈技術是基於整個金融領域的分佈式記賬，它才有價值和意義。部分金融機構只是這個生態的個體，它需要足夠大、足夠多的生態支撐。”鏈一資本創始人、區塊鏈項目投資人紀宏強分析，以移動互聯網時代為例，它的出現和顛覆，是依靠基礎設備、網絡通信、移動場景應用等龐大生態系統搭建起來的，相比之下，區塊鏈技術的大規模應用還沒成氣候。

　　蔣國飛分析，除虛擬貨幣外，目前還沒有看到大規模商業應用落地，就是因為區塊鏈的“不能”還沒有被很好地解決和突破，比如分佈式賬本中的信息保護問題，多鏈平臺間的互通問題，在百級到千級節點廣域網部署中的性能問題等，這需要積極參與組建銀行業的區塊鏈大聯盟，建立行業監管及相應的技術標準，制定遊戲規則，引導監管並制定金融體系新規則。

　　“更大的挑戰在技術之外，即讓多方達成共識。”蔣國飛認為，“區塊鏈解決的是信任問題，要解決一個信任和利益協同的問題，首先要這些參與者參與進來。這就是聯盟鏈的建立。現實中很多應用場景延遲或者減慢都是因為這個阻礙。”（見習記者 段久惠 張雪囡）